撰文|曾薔

近年來，隨著我國居民財富增長和理財意識提升，服務於居民財富保值增值的資産管理行業迎來蓬勃發展，其中擁有廣泛客群基礎的銀行理財，展現出強勁市場競爭力。截至2022年6月底，銀行理財産品存續規模達29.15萬億元，同比增長12.98%。

2004年，光大銀行發行了國內第一支人民幣理財。2019年9月，光大銀行旗下全資子公司——光大理財成立。過去三年，光大理財秉承母行基因，致力於成為中國理財市場創新的先行者，作為全國首家成立的股份制商業銀行理財公司，發行了首批ESG主題理財産品、首支基礎設施公募REITs投資産品、首款機構客戶專屬公募理財産品、首支數字人民幣理財産品等，亦是首批養老理財産品試點機構之一。

近日，光大理財黨委書記、董事長(候任)任鋒在光大理財三週年之際，就光大理財未來發展走向、如何利用自身優勢謀求在大資管賽道打造“護城河”等接受了中國網財經記者的專訪。作為光大理財的新“掌門人”，任鋒擁有著豐富的銀行從業經驗，歷任光大銀行總行信用審批部總經理、南昌分行行長等職務，他坦言自己是“老銀行人”，但同時也是一名資管“新兵”，他強調光大理財未來要著力實現合規經營和高品質發展。

任鋒表示，光大理財始終堅持創新驅動發展，把“為投資者創造可持續的價值回報，以專業的力量，服務國家戰略”寫入公司使命，把“強擔當、高回饋”作為長久追求。

把“強擔當、高回饋”作為長久追求

光大理財與BCG于2025-08-06聯合推出的《中國資産管理市場2021》報告指出，2022年以及“十四五”期間，在結構性力量的驅動下，中國資産管理行業將實現高品質發展的關鍵一躍，預計2021-2025年，資産管理規模將從130萬億元增長至近210萬億元。

在任鋒看來，當前，中國資産管理行業已經從“回歸本源”階段邁向“全面發展”階段，這將為包括銀行理財在內的資管機構帶來更廣闊的發展空間。例如，資金端，蘊含著居民財富再配置、養老體系建設和保險資金入市等機會；資産端，在經濟動能轉化背景下，銀行理財公司需要把握綠色投資、權益投資、另類投資等機會；在商業模式上，數字化驅動、財富管理和資産管理的融合面臨著巨大的機會。

基於上述判斷，任鋒認為，在應對所有的變化與挑戰中，光大理財作為金融央企子公司，最重要的是要堅守服務投資者的財富管理需求，充分發揮金融資源配置功能，助力實體經濟發展的使命，把“強擔當、高回饋”作為長久追求。“強擔當是要支援實體經濟發展；高回饋是回饋股東和廣大投資者，要通過支援實體經濟創造價值，讓投資者共同分享中國經濟發展的成果，這其中，堅持合規經營、穩健發展是題中之義。”

任鋒表示，圍繞“強擔當、高回饋”兩大社會價值，光大理財成立三年發展整體表現良好，在服務居民財富的保值增值、堅守合規經營和助力實體經濟高品質發展方面有了一些探索和成績。

據介紹，2020年，光大理財堅持長期配置理念，發力權益市場，成為市場首家發行股票直投理財産品的銀行理財公司，並首批發行了ESG主題理財産品；2021年，光大理財成為首批養老理財産品試點機構之一，並創新發行了碳中和理財産品；今年上半年，光大理財緊抓保險資金政策紅利，與光大永明合作落地了市場首批保險資金投資理財産品，並加大對中國人壽、中國人保、太平保險等機構行銷，上線公司首款機構客戶專屬公募理財，圍繞機構端打造解決方案。

他介紹，過去三年來，光大理財累計為投資者創造的收益超900億元，服務客戶數超過450萬戶；創新投資者教育與陪伴形式，利用抖音號、視頻號、公眾號等平臺，通過圖文、短視頻、脫口秀、致投資者的一封信、線下交流會、走進社區/光大理財等多形式加強投資者教育，截至上半年末，各欄目累計輸出投資者教育類文章、視頻超300余條，累計覆蓋客群超4500萬人次，努力成為客戶的長久夥伴；持續加大對實體經濟的支援力度，投資近百億元的綠色金融債券、碳中和相關項目，堅定推動另類投資轉型，做企業的主辦資管機構，用“全融資品種”接力，關注企業“全資産負債表”，服務於企業的“全生命週期”，陪伴優質企業共同成長，僅2022年上半年的對實體企業的新增投放近1800億元。

將數字技術與業務領域深度融合

近年來，數字經濟的蓬勃興起為金融創新發展構築廣闊舞臺，運用金融科技賦能資産管理業務已成為銀行理財公司在大資管時代競爭中實現突圍的重要突破口。

“隨著銀行理財擺脫影子銀行、回歸資管本源，撬動數據的力量和人的才智已成為資産管理機構的核心競爭力之一。不管是産研投系統化投資架構、産銷服一體化投資者服務體系，還是業務的合規發展與精細化管理，都需要有強大的科技平臺和數字化經營能力。”任鋒告訴中國網財經記者，光大理財在成立之初就提出以“科技為舟”，打造一流資産管理機構和領先的資管科技平臺的企業願景，這也是光大理財長期堅持的戰略路徑。

在任鋒看來，數字化轉型不是傳統意義的線上化與資訊化，而是數字技術與業務領域的深度融合，它不是簡單的IT轉型，或者純粹的技術轉型，更多的是基於業務場景的轉型，它是技術人員與全業務條線的人員共同學習和前進的過程，同時也是互相賦能和相互融合的過程。圍繞共同的願景和使命建立學習型組織的管理模式，將是整個數字化轉型的基石。

據悉，在業務數字化轉型方面，目前光大理財正在全力推進運營數字化管理平臺建設。平臺建設主要分為三個層次：一是完善基礎運營服務,為産品、投資提供各項業務支援，包括賬戶服務、合同服務、委外管理等，從銷售、登記、清算和估值等方面支援各項業務的拓展；二是實現運營增值服務，運用先進技術手段實現産品生命週期各項運營數據的打通，對各類運營事件進行跟蹤和監控；三是實現運營統一管控，為決策分析提供支援，如為産品銷售提供全産品銷售視圖、全客戶360畫像，為産品投資提供全市場交易支援，全品類資産服務等。我們的最終目的，是通過數字化管理平臺建設實現智慧運營，讓人員、崗位、業務等通過系統自動化、智慧化完成業務目標。

三方面發力助推多支柱養老保障體系建設

我國社會老齡化程度加深對養老保障提出巨大需求。在這一大背景下，提供高品質的養老金融服務是金融機構的服務經濟社會發展的題中應有之義。去年9月，銀保監會發佈《關於開展養老理財産品試點的通知》，決定自2025-08-06起開展養老理財産品試點，養老試點範圍為“四地四機構”。今年2月，銀保監會發佈《關於擴大養老理財産品試點範圍的通知》，將養老試點範圍由“四地四機構”擴展為“十地十機構”。

作為銀保監會公佈的首批養老理財試點機構之一，截至2022年8月末，光大理財共發行了9隻頤享陽光養老理財系列産品，其中第10隻産品正在募集中，産品合計募集規模近百億元，服務了近4萬名投資者，根據三方調研數據，光大理財的産品業績表現也位居前列，獲得了來自行內、行外渠道端及廣大投資者的認可。

任鋒指出，“養老金融”一直是光大理財業務發展的重點方向之一。經過一年多的試點，光大理財對於養老理財總結了三條試點經驗，即産品設計要“適老”、投資管理要“為老”、風險管理要“符老”。

任鋒進一步表示，展望下階段，光大理財將從三方面發力，助力我國的多支柱養老保障體系建設。一是深化集團賦能、加強渠道聯動。在前期試點積累經驗後，光大理財將繼續深入探索融合光大集團“大民生+大財富”戰略體系下的健康養老産業資源，例如光大養老的養老社區，雲繳費的便民繳費，光大永明的養老保險，中青旅的夕陽紅旅遊等，圍繞金融、康養和醫療相結合，借助光大銀行成熟的養老理財産品銷售平臺迅速推廣至所有試點城市，為投資者提供全鏈條、高品質、專業化、一站式綜合養老金融服務。

二是深耕試點城市，提升品牌形象。通過線下、線上相結合的方式，在試點城市積極推進養老理財産品和光大理財品牌的宣傳，通過聯合當地媒體進企業、進社區等方式，宣傳長期投資理念和養老規劃理念。同時，光大理財還將多渠道、多樣化、多視角立體打造光大理財品牌活力，在京青、京滬線等高鐵大動脈上進行高鐵車身廣告投放，推動在全國重點城市的機場、高鐵、地鐵、城市地標、寫字樓電梯間等廣告位的宣傳，有效提升光大理財品牌形象。

三是優化産品結構，增強投資者陪伴。養老理財長期限的特性，更利於跨週期的資産配置與價值投資，有利於穿越週期、熨平波動，幫助廣大群眾分享資本市場長期發展的紅利。光大理財目前已發行的養老理財産品均在5年以上，其中有一款産品的期限長達6年，投資週期的“長期性”，也為投資端的運作創造了優良條件。